식음료? 화장품?
최근 흐름 좋죠

근데 얘네들 지난 바이오, 메모리 강세장에서 주가 내내 지지부진했습니다. 한번도 수출 역성장한적 없었는데도요.

결국 이제야 시세 반영해주고있죠.

마찬가지입니다. 펀더멘털 어디 안도망갑니다. 지금은 타섹터 어딜가나 마찬가지고 주도주는 없습니다,

그냥 매크로와 시장의 분위기만 바뀌면 됩니다.

지난 6월에 언급했던 한미 UCN2, 알테 2건은 기술이전 나왔고
이제 펩만 기다립니다.

오늘 알테 공매 약 30만주(업틱룰 예외 17만주)
프매 대부분 공매로 추정

진짜 업틱룰은 손좀 봐야할것같네요
시장 센티 안좋을때 선제적으로 호가 밀어버리네요

요즘 가장 듣기 싫은 말이
"금리 때문에 바이오는 안된다" 어쩌구저쩌구입니다...

1) 미국은 금리고 나발이고 바이오텍들 오르는 중이다 (XBI 역대 최고가)
2) 얼마전 바이오 강세장에서도 금리 수준은 결코 낮지 않았다

물론 미래가치 땡겨오는 바이오는 할인율 크게 맞으니 금리에 민감한 건 맞는데
사실 우리나라 모든 제조업, 특히 시크리컬 제조업은 금리에 더 민감합니다

특히 이젠 AI금융으로 묶여버린 메모리 등 AI관련 업종들은 자금 조달환경에 더욱 민감해졌습니다
(메모리사이클은 이제 수요가 아닌 자금조달 환경이 좌우한다는 말이 괜히 나오는 게 아니죠)

제가 드리고 싶은 말씀은 금리가 무서워서 바이오 투자 못하면 사실 우리나라에서 투자할 게 없습니다

그냥 "바이오라서"가 아니라 지금 국내 모든 섹터가 펀더멘털은 우수한데 주가가 안좋습니다

시공사 선정 및 시공계약 체결
제2공장 9월 착공 일정 변함없음

#펩트론

무기력하고 스트레스받는 장세입니다.
하지만 매일 펩트론 영상을 올리고, 매주 월목 라이브하기로 제 자신과 약속했기에

오늘도 라이브를 하겠습니다.

- 알테오젠 노바티스 딜
- 펩트론 여러가지를 다루겠습니다

사실 아무것도 귀에 들어오지 않으실것같습니다
뭐 노바티스니 Avidity, AOC이런 얘기들 전혀 관심도 없으실 것 같습니다.

펩트론도 이제 뭐 다 필요없고 그냥 딜 소식 외에는 관심없으실 것 같습니다

그래도 1명이라도 도움이되셨으면 하는 바램에서 용기내서 라이브해보겠습니다.

8시에 뵙겠습니다

https://news.mtn.co.kr/news-detail/2026090314425816111

비만기본법은 서미화 더불어민주당 의원이 대표 발의한 법안이다. 국가가 비만병 예방 및 관리 등에 관한 종합적 정책을 특정 주기마다 수립·시행하도록 하고, 국가와 지자체에 전문인력 양성 노력 의무를 부여하는 게 골자다.

=> 이전부터 말씀드렸던 소버린 비만약 시대가 슬슬 오나요
=> 본격적인 비만약 Q사이클

미국은 성장으로 부채를 녹이는 전략인데
고용이 너무 식으면 오히려 위험할듯 (스태그)
그냥 고금리는 이젠 뉴노말이고,
적당히 속도 조절만 해주길

분명 할인율을 뚜드려맞겠지만 고금리에서도 (유동성만 받쳐준다면) 성장주 베팅은 이어질 것으로 판단함
실제로 10년물 금리 역사적 상단레벨인데도 불구하고
미국 성장주들 여전히 수급 좋고 XBI(미국바이오텍)은 역사적 최고점 수준

실제로 고용발표 이후 미국 증시 얼마 빠지지도 않았음
시장은 어느정도 금리 인상을 선반영하는듯함

오늘 8시 라이브에서는 HLB와 펩트론을 다루겠습니다

HLB
- HLB에 대한 편견과 한계(리보세라닙, 고형암 CAR-T)
- 리라푸그라티닙의 최초 상업화
- 리라푸그라티닙에 대하여
- HLB에 대한 생각 정리

펩트론
- 공동개발해지는 없다
- 돈쓸 곳이 너무 많다 : 본계약이 나올 수 밖에 없는 이유
- 다른 조달 방법은 없다
- 계약규모에 대한 예측
- 로열티는 미드싱글일 것이다
- 선급금은 3천억원 이상일 것이다
- 계약규모(마일스톤)은 7조원 이상일 것이다

오늘은 원전, 대미투자, AI벨류체인 쪽이 강세 흐름이고
바이오도 개별 무빙을 보여주고 있습니다.
일단 금리민감 성장주들이 오르고 있다는 것이 고무적인 포인트입니다.

알테오젠 9월2일 노바티스딜 나온 날부터
이틀간 공매 미친듯이 쳤네요

지금은 AI벨류체인/원전/건설/인프라에 선별적으로 수급이 흐르고 있는 상황이지만,

10월 혹은 11월 이후 유동성 장세가 오면 바이오에도 기회가 올 것이라고 판단하며,

또한 이전처럼 전닉이 시장 유동성을 다 빨아당기는 그림은 안나올 거라 생각합니다.

거래량 없는 하락은 금방 튀어오릅니다.
지루한 나날들이지만 바이오 투자자분들 모두 화이팅입니다

GSK - 바이오젠 - 비공개 - 노바티스까지
알테오젠 4연속 기술이전함

근데 주가는 키트루다 로열티 2%사태로 내려앉음

펀더멘털은 켜켜이 쌓여가고 있음

#알테오젠

9월부터 증시 턴어라운드가 느껴지고 있음
물론 유동성이 제한적이라 당연히 AI섹터로 수급이 선별적으로 흐르고 있는 상황임 (시대정신인 AI에 수급이 먼저 올 수 밖에 없음)

바이오, 방산, 화장품, 실적주 등 펀더멘털리 훌륭한 섹터들도 눌려있음
증시 환경이 좋아지면 차례로 수급 펌핑할 것 같음

바이오 대장 알테는 펀더멘털리 계속 좋은데 주가만 눌림
지금은 기다릴 수 밖에 없을듯합니다.
모두 화이팅입니다

>>미국 부채 관리: 장기 국채 환매 규모 두 배 이상 확대, 60억 달러로

•미국 재무부는 확대된 국채 환매 프로그램의 첫 거래에서 최대 60억 달러 규모의 장기 국채를 매입할 예정이라고 밝혔음. 이는 최근 차입 비용 상승을 억제하려는 베선트 재무장관의 의지를 보여주는 조치

•이번 거래의 최대 규모는 당초 투자자들에게 전달했던 20억 달러의 3배이며, 재무부는 8월 19일 돌발 발표에서 이러한 환매 규모를 “최소 두 배”로 확대하겠다고 밝힌 바 있음.

•국채 환매 계획 발표 후 미국 30년물 국채 금리는 5.24%에 근접한 수준에서 5.2931%까지 급등해 장중 최고치를 경신, 20년물은 약 5bp, 10년물은 4.5bp 상승해 4.8346%로 장중 최고치를 기록했음. 2년물은 4.41% 부근에서 안정적. 30년물 TIPS 금리도 단기 약 4bp 상승

>美国财政部周四将购买至多60亿美元长端债券 https://wallstreetcn.com/articles/3781432#from=ios