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ASML CEO 인터뷰 (CAPEX 사이클, 우주데이터센터, 테라팹, 한국 디램, 중국 규제)

✍️팩트 및 요약
https://www.youtube.com/watch?v=ktEsOBgToWY

1. CAPEX 사이클
- 1년 전 AI 기업들은 이미 인프라 증설 필요성을 강하게 외쳤으나 반도체 업계는 다소 주저했고, 실제 전환은 작년 말에 매우 빠르게 일어났다고 설명했다.
- 이제 고객(팹 운영사)이 팹을 지어야 하고 ASML은 그 팹을 채울 장비를 충분히 공급해야 하며, 따라잡는 데 상당한 시간이 걸린다고 했다.
- TV·AV 장비 주문 풀포워드(pull-forward)에 대해, 고객이 장기 가시성을 제공하며 "여기 머물 추세"라고 말하고 있어 수요 방향이 여전히 매우 강하다고 전했다.

2. 우주 데이터센터 및 에너지 병목
- 우주 데이터센터는 전체 데이터센터 용량 수치 자체를 바꾸지는 않는다고 봤다. 필요한 데이터센터 총량은 정해져 있고 위치가 우주냐 지상이냐의 문제일 뿐이라는 논리다.
- 우주 논의의 본질은 에너지라는 또 다른 잠재적 병목을 해결하려는 시도라고 해석했다. 우주에 두면 에너지 소비·가용성 문제가 해소된다는 아이디어가 깔려 있다고 설명했다.

3. 테라팹·한국 디램 등 대형 증설 프로젝트
- 머스크의 테라팹(최대 1테라와트 규모)에 대해, 모든 추가 capacity는 ASML에 잠재적 상방이며 진행 시점·속도를 면밀히 보고 있다고 밝혔다.
- 다만 신규 프로젝트가 기회가 되는 것은 공급이 제약되지 않는 한에서라는 단서를 달았고, 이 부분은 이미 대비하고 있다고 했다.
- 테라팹을 대형 팹 프로젝트의 한 예로 들면서, 한국의 일부 디램 프로젝트도 수백만 웨이퍼 규모로 상당히 크다고 언급해 한국 증설을 또 다른 동력으로 꼽았다.

4. 중국 규제 대응 및 인도 성장 기회
- 하원 중국위원회 측이 4월 서한에서 ASML의 대중국 DUV 장비 선적 우려를 제기한 데 대해, 지난 수년간 이런 부정적 루머에 반복적으로 시달려왔다고 반박했다.
- 모든 규정을 준수해왔고 규제가 바뀌면 그에 맞춰 행동을 바꿔왔으며, DUV·EUV 및 중국 내 모든 활동에서 컴플라이언스를 매우 중시한다고 강조했다.
- 인도는 타타(Tata)와 초기 단계부터 파트너십을 맺었고, 인도가 2030년까지 전 세계 칩의 10%를 사용할 것으로 보아 자국 팹 확보를 전략 과제로 삼는다고 설명했다. 첫 팹은 내년 가동 예정이며, 향후 5~10년 성장 기회로 본다고 밝혔다.

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ASML CEO on AI Demand, Data Centers in Space and Musk's Terafab

ASML Holding NV CEO Christophe Fouquet says the demand for AI infrastructure is still "enormous" and discusses the potential for data centers in space. Speaking during an interview on Bloomberg Television, Fouquet also says the company has to make sure it…

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