#citi #삼성전자

1. 서버 DRAM ASP가 예상보다 훨씬 강하다
2. NAND도 AI 서버/KV 캐시 수요로 같이 더 강하다
3. 메타발 AI 과잉 우려는 기술적 조정일 뿐, 메모리는 여전히 핵심 병목이다


2026E/2027E 영업이익 추정치를 각각 20%/24% 상향하고, 목표주가를 46만 원에서 53만 원으로 올립니다.

2026E/2027E 영업이익 추정치를 334조 원/417조 원에서 401조 원/517조 원으로 상향합니다.

2Q26E 영업이익이 84조 원을 기록할 것으로 전망합니다.