(TRASS-BF 수출) 8월 10일 화장품 잠정 수출액 Y/Y +83% 증가

⚡️2026년 8/1~10 화장품 수출

화장품
> 전체 $341.2m (yy 92%, mm -6%)
> 중국 $26.5m (yy -18%, mm -49%)
> 홍콩 $8.6m (yy -41%, mm -46%)
> 미국 $62.2m (yy 147%, mm -15%)
> 일본 $20.6m (yy 23%, mm -14%)
> 베트남 $7.6m (yy -11%, mm -25%)
> 러시아 $10.6m (yy 24%, mm -29%)
> 폴란드 $2.6m (yy -10%, mm -73%)
> 영국 $15.0m (yy 171%, mm -32%)




※영업일수 감안한 일 평균 수출
화장품
> 전체 $56.9m (yy 92%, mm 26%)
> 중국 $4.4m (yy -18%, mm -32%)
> 홍콩 $1.4m (yy -41%, mm -28%)
> 미국 $10.4m (yy 147%, mm 13%)
> 일본 $3.4m (yy 23%, mm 14%)
> 베트남 $1.3m (yy -11%, mm 1%)
> 러시아 $1.8m (yy 24%, mm -5%)
> 폴란드 $0.4m (yy -10%, mm -65%)
> 영국 $2.5m (yy 171%, mm -10%)

* 8월 영업일수: 6일 / 7월 영업일수: 8일 / 작년 8월 영업일수: 6일

미국이 미쳤네요...! 8월도 미국 YoY로 엄청 좋을거라고 말씀드렸었는데 제 기대 대비해서도 엄청 좋습니다. 미국에서 확실히 구조적 변화가 느껴지는 것 같습니다. (기존 아마존 중심 -> 오프라인 확대)

+작년 상반기는 관세 때문에 기저가 높았는데요,, 현재 26년 상반기 수출이 매우 좋았던 점을 감안하면, 하반기 화장품 YoY 그로스 쎌거라고 지속 말씀드리고 있습니다.!

앤트로픽, 대형 IPO 앞두고 투자자 신뢰 확보에 사활

올가을 증시 상장을 서두르는 앤트로픽(Anthropic)이 중국 경쟁사, 트럼프 행정부 시절의 갈등, AI 인프라 붐과 관련해 투자자들의 까다로운 질문에 직면해 있습니다.

https://www.wsj.com/tech/ai/anthropic-tries-to-shore-up-investor-confidence-ahead-of-blockbuster-ipo-0ff736ad?mod=tech_lead_story

[SK증권 해외주식 박제민]

앤트로픽, 라이엇 플랫폼스와 $9.1B 규모 클라우드 컴퓨팅 계약 체결

▶️ 계약 개요

- 앤트로픽, 비트코인 채굴업체 라이엇 플랫폼스와 91억 달러 규모 컴퓨팅 계약 체결
- 라이엇의 텍사스 록데일 캠퍼스에서 191MW 규모 컴퓨팅 자원 공급
- 계약기간: 2048년 6월까지(20년), 연장옵션 포함 시 최대 161억 달러 매출 전환 가능

▶️ 배경

- 앤트로픽, 고객 수요 대응을 위한 컴퓨팅 확보 차원에서 최근 수개월간 다수 클라우드 공급사와 잇따라 계약
- 지난주 신생 인프라 스타트업 볼타 인프라와 100억 달러 규모 계약 체결
- 5월에는 xAI로부터 약 450억 달러 규모 컴퓨팅 구매 계약

▶️ 시장 반응

- 라이엇 플랫폼스 주가, 계약 소식에 장후 25% 급등해 24.40달러 기록

▶️ URL: https://buly.kr/9XNoZOe

* SK증권 리서치 IT팀 채널 :
https://t.me/skitteam

BofA: 엔비디아(Nvidia)의 5,000억 달러 자금 조달

엔비디아, 부채가 아닌 가치를 보증:
엔비디아는 6개 주요 금융사(아폴로, 블랙록, 블랙스톤, 브룩필드, 골드만삭스, KKR)와 양해각서(MOU)를 체결하여 독립적인 플랫폼을 통해 5,000억 달러가 넘는 제3자 자본을 유치했습니다. 이에 따른 재무적 부담은 엔비디아의 대차대조표가 아닌 컨소시엄이 지게 됩니다.


투자 가능한 자산군으로서의 GPU:
5,000억 달러 규모의 자금이 컴퓨팅 자원을 하나의 투자 자산군으로 다루기 위해서는 잔존 가치가 유지되어야 합니다. 엔비디아는 여러 사업자 간에 대체 가능하고 이전할 수 있는 연산 능력을 공급하며, CUDA는 제품의 유효 수명을 연장시켜 재판매 및 임대 가격을 높게 유지하고 감가상각 곡선을 완만하게 만듭니다.


AI 인프라 구축 런웨이 연장:
그동안 AI 확장의 주요 병목 현상은 수요가 아닌 '자금 조달'이었습니다.
5,000억 달러 규모의 자본 풀을 통해 투자적격 등급 미만의 구매자(AI 연구소, 네오클라우드, 국가 기관 등)도 매력적인 조건으로 하드웨어를 확보할 수 있게 되었습니다. 이는 구매 확약(offtake) 리스크를 줄이고, 장기적인 AI 시스템 총 유효 시장(TAM)의 성장 경로를 뒷받침합니다.


주요 논쟁 및 모니터링 리스크:
주목해야 할 경고 요인도 남아 있습니다. MOU는 아직 실제 집행된 자금이 아니라는 점(실제 비용을 지불하는 최종 고객이 필요함), 전력 부족 및 규제 반발 가능성, 투입 비용 인플레이션, 그리고 새로운 금융 구조가 AI 인프라 구축에 가져올 수 있는 불투명성과 복잡성 등이 리스크로 지목됩니다.

Morgan Stanley의 IT 하드웨어 담당 애널리스트 Erik Woodring

이전에 기록적인 부품 가격 상승, 특히 메모리 가격 인플레이션이 기업 IT 하드웨어 지출 회복을 꺾을 것이라고 예상했지만 그 판단이 틀렸다고 인정했습니다.

Woodring은 AI가 컴퓨팅과 스토리지 수요를 계속 견인하고 있고, 높은 메모리 가격이 기업의 구매를 미루게 하는 것이 아니라 오히려 구매를 앞당기고 있다고 설명했습니다.

https://www.barrons.com/articles/hewlett-packard-enterprise-hpe-stock-ai-price-43f20b6f?utm_source=chatgpt.com

* 8월 1~10일 DRAM 수출 단가: 선형적/구조적 상승세 지속

앤스로픽, 오픈AI 로보틱스 수장 출신 케이틀린 칼리노우스키 영입

: 오픈AI 로보틱스 부문을 이끌었던 케이틀린 칼리노우스키가 앤스로픽에 리서치 담당 테크니컬 스태프로 합류

: 앤스로픽은 최근 Claude를 활용한 로봇 제어 연구를 공개하는 등 로보틱스 분야로 연구 범위를 확대. 로보틱스 조직은 오픈AI 정렬 연구 책임자 출신 얀 라이케가 이끄는 것으로 보도

: 칼리노우스키는 메타에서 최초의 소비자 전자기기 부문 인력으로 AR 안경 하드웨어를 이끌었으며, 2024년 오픈AI에 합류

: 올해 초 오픈AI와 미 국방부 간 협상 과정에서 ‘사법적 감독 없는 미국인 감시’와 ‘인간 승인 없는 치명적 자율성’ 문제를 지적하며 퇴사

https://t.me/Samsung_Global_AI_SW

대만- 삼성 폴더블폰 사전예약 흥행

1. 갤럭시 Z8 시리즈 사전예약 흥행
대만 시장 성과:
갤럭시 Z 폴더블 신제품 3종(Z Fold8 Ultra, Z Fold8, Z Flip8)의 대만 사전예약량이 전작 대비 약 30% 증가함.

모델별 비중: 새로운 4:3 화면비를 적용한 Z Fold8이 전체의 약 50%를 차지하며 흥행을 이끌었고, Z Fold8 Ultra가 30%, Z Flip8이 20%를 기록함.

선호 색상 및 스펙: 퍼플과 핑크 색상이 전 모델 합산 40% 이상의 선택을 받음. 최고 스펙인 Z Fold8 Ultra(16GB RAM / 1TB ROM) 모델은 삼성 스마트관 및 온라인 몰 사전예약의 40%를 차지하며 고용량·고성능 수요가 강하게 나타남.

한국 시장 성과:
한국 내 사전예약량은 역대 최고치인 144만 대를 기록함.
사전예약자의 50%가 30세 이하 젊은 층이었으며, 특히 Z Fold8의 젊은 여성 사용자 수가 전작 대비 2배 성장함.


2. 메모리 가격 급등과 스마트폰 시장 영향
구조적인 원가 상승:
대만삼성전자 행동통신사업부 진계몽 총괄은 메모리 수요가 전 산업 및 기기 전반의 구조적 현상으로 최소 향후 1년간 강세를 이어갈 것이며, 이는 휴대폰 원가의 핵심 변수가 될 것이라고 밝힘.

가격 인상 및 시장 변화:
삼성전자는 대만에서 A 시리즈 가격을 500~3,000대만달러 인상하고 태블릿 가격을 2차례 인상했으나, 소비자들이 원가 상승을 합리적으로 받아들여 판매량에는 큰 영향이 없었음.
메모리 가격 지속 상승으로 인해 현재 시장에서 6,000대만달러(약 25만 원) 이하의 저가 스마트폰은 거의 사라진 상태임.

시장 양극화 및 타격:
올해 대만 전체 스마트폰 판매량은 전년 대비 약 6%~8% 감소할 것으로 전망됨.
삼성과 애플의 판매는 안정적인 반면, 중저가폰 비중이 높은 경쟁 브랜드들이 원가 압박을 크게 받고 있음. 유통 채널들은 저가폰 비중을 줄이고 프리미엄 모델 비중을 높이는 방향으로 제품 포트폴리오를 조정할 것으로 보임.


3. 향후 시장 전망
플래그십 수요 유지: 갤럭시 S 시리즈(S25 등) 및 기존 플래그십 모델의 판매도 양호하여 프리미엄 시장 수요는 견조함.

대만 폴더블 시장 성장 가능성: 한국(삼성 주력) 및 중국(다수 브랜드 경쟁 및 가격 하락)에 비해 대만의 폴더블폰 침투율은 아직 낮지만, 이번 Z Fold8의 호조와 향후 애플의 폴더블 시장 진입 전망에 힘입어 올해 대만 폴더블폰 시장이 새로운 성장 기회를 맞이할 것으로 기대됨.

https://money.udn.com/money/story/5612/9684181?from=edn_newest_index

2026.08.11 14:13:11
기업명: 바텍(시가총액: 2,916억) A043150
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출액 : 1,214억(예상치 : 1,167억+/ 4%)
영업익 : 245억(예상치 : 150억/ +63%)
순이익 : 224억(예상치 : 137억+/ 64%)

**최근 실적 추이**
2026.2Q 1,214억/ 245억/ 224억
2026.1Q 1,052억/ 110억/ 142억
2025.4Q 1,144억/ 123억/ 64억
2025.3Q 1,001억/ 124억/ 137억
2025.2Q 1,106억/ 169억/ 74억

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260811900285
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=043150

Cantor Fitzgerald, 샌디스크(SanDisk, $SNDK)에 대해 '비중확대(Overweight)' 투자의견, 목표주가 2,900달러를 재확인, 탑픽

"최근 5주 동안 주가가 약 55% 하락한 상황에서, 8월 13일에 예정된 '애널리스트 데이(Analyst Day)'가 하루빨리 열리기를 기대하고 있습니다.

즉, 당사는 경영진이 무엇보다도 신규 비즈니스 모델(NBM) 계약을 통해 낸드(NAND) 사업의 수익 창출 능력이 구조적으로 어떻게 재평가(Re-rating)되었는지 강조하여, 향후 일관되고 예측 가능한 경제적 모델을 뒷받침할 것으로 기대합니다. 이의 일환으로 NBM 및 장기공급계약(LTA) 구조에 대한 명확한 설명을 기대하며, 구체적인 계약 보장 범위는 '이번에도 다를 바 없다'는 일각의 우려에 대한 가장 직접적인 반박이 될 것입니다.

또한, 경영진이 지속적이고 장기화되는 AI 수요 사이클에 대한 기대를 강조하여, 최소 2028년(혹은 그 이상)까지 낸드 공급 부족 현상이 이어질 것으로 전망하기를 기대합니다. 이와 함께 샌디스크가 제공하는 핵심 기술력에 관심이 쏠릴 것으로 보입니다. 여기에는 핵심 낸드 사업의 기술 로드맵(BiCS8 양산 확대, 7월 초 샘플링을 시작한 BiCS10 노드의 진행 상황 등)과 eSSD 및 고대역폭 플래시(HBF) 분야의 진전이 포함됩니다.

나아가 연산(Compute)과 DRAM뿐만 아니라 스토리지 역시 진정한 AI 인프라의 병목 구간인 이유에 주목할 것으로 예상되며, 특히 KV 캐시 및 추론 중심의 스토리지 수요가 주요 논점이 될 것입니다. 전통적 낸드를 넘어 고대역폭 플래시(HBF), 3D 매트릭스 메모리(3D Matrix Memory), 스타게이트(Stargate) 등이 AI 인프라 시장에서 주요 지점(seat at the table)을 확보하는 데 지속적인 초점이 맞춰질 것으로 봅니다.

마지막으로 업데이트된 목표 실적 모델(경영진이 얼마나 공격적인 목표를 제시할지가 관건이며, 당사 추정치는 GM 70~85% / OM 60~75% / FCF 40~55% 범위)과 함께 자본 환원에 대한 정교한 가이던스를 기대합니다.

자본 환원의 경우 배당 발표 가능성과 자사주 매입 및 배당을 통한 명확한 FCF 환원 비율 제시를 예상하며(당사 추정치는 연간 FCF의 50% 수준), 이는 시장에서 호재로 받아들여질 것입니다.

IBM과 투게더 AI, IBM 클라우드 기반 엔비디아 AI 인프라로 오픈소스 AI 추론 확장을 위한 다년간 계약 체결

계약 규모 및 시기: IBM과 투게더 AI(Together AI)가 2억 4,000만 달러 규모의 다년 계약을 체결했으며, 2027년 1분기 가동을 목표로 합니다.

인프라 구축: IBM 클라우드 상에 엔비디아 HGX B300 시스템과 스펙트럼-X(Spectrum-X) 에더넷 네트워크를 결합한 대규모 AI 추론 전용 클러스터를 구축합니다.

협력 목적: 기업 고객에게 오픈소스 AI 모델의 고성능 추론 환경을 제공하고, 토큰당 처리 비용을 낮춰 효율적인 AI 확장을 지원합니다.

성능 및 규모: 엔비디아 기준 이전 세대 대비 최대 30배 높은 AI 팩토리 출력을 제공합니다. 투게더 AI는 현재 월 400조 개의 토큰을 처리하고 있습니다.



IBM은 투게더 AI와 협력하여 IBM 클라우드 기반의 엔비디아 AI 인프라를 제공한다고 발표했습니다. 양사 간 2억 4,000만 달러 규모의 다년 계약에 따라, IBM은 2027년 1분기 가동을 목표로 엔비디아 HGX B300 시스템 기반의 대규모 클러스터를 배치합니다. 투게더 AI는 이 인프라를 활용해 오픈소스 모델 추론 서비스를 제공할 예정입니다.

이 구축은 IBM 클라우드에서 HGX B300 및 엔비디아 스펙트럼-X 에더넷 네트워크를 활용해 구축되는 최초의 대규모 전용 추론 클러스터입니다. 엔비디아에 따르면, 이전 세대 대비 30배 향상된 AI 팩토리 출력을 제공하도록 설계되었습니다.

최근 83억 달러의 기업 가치로 8억 달러 규모의 시리즈 C 투자를 유치한 투게더 AI는 추론, 학습, 미세조정(Fine-tuning), 에이전틱 워크플로우를 아우르는 AI 네이티브 클라우드 플랫폼을 확장하고 있습니다. 투게더 AI는 GPU 용량의 신속한 확보와 최저 토큰 비용을 구현하기 위해 IBM과 엔비디아를 선택했습니다.


주요 관계자 발언
비풀 베드 프라카시 (Together AI CEO): "기업들은 폐쇄형 모델의 높은 비용 부담 없이 최첨단 프론티어 모델급 성능을 원하며, 이는 하부 인프라가 대규모 환경에서도 빠르고 신뢰할 수 있을 때만 가능합니다. IBM, 엔비디아와의 협력은 오픈소스 AI를 기업들의 당연한 선택지로 만드는 큰 계기가 될 것입니다."

앨런 피콕 (IBM Cloud 총괄 매니저): "기업들은 실질적인 비즈니스 성과를 창출하기 위해 에이전틱 AI를 대규모로 도입하려 경쟁하고 있습니다. IBM과 엔비디아는 투게더 AI가 차세대 AI 인프라 혁신을 가속화할 수 있도록 확장 가능하고 경제적인 기업급 인프라를 제공할 것입니다."

디온 해리스 (NVIDIA HPC/AI 인프라 솔루션 선임 디렉터): "AI 팩토리는 전력이나 통신망처럼 연산과 데이터를 지능으로 바꾸는 필수 기업 인프라가 되고 있습니다. IBM 클라우드 기반의 엔비디아 인프라는 실시간 AI 서비스에 필요한 성능과 효율성, 확장성을 제공할 것입니다."

https://www.prnewswire.com/news-releases/ibm-and-together-ai-sign-multi-year-agreement-to-scale-open-source-ai-inference-with-nvidia-ai-infrastructure-on-ibm-cloud-302847748.html

모건 스탠리, 엔비디아(Nvidia, $NVDA), '비중 확대(Overweight)' 투자의견, 목표주가 288달러

"엔비디아의 투자 유치는 긍정적"

엔비디아(NVDA)가 AI 팩토리에 대한 잠재적 투자를 위해 6개 기관 파트너로부터 5,000억 달러 규모의 잠재적 투자를 유치하여 이른바 "독립형 컴퓨팅 파이낸싱 플랫폼"을 구축하겠다고 발표했습니다.

이에 대해 모건 스탠리의 애널리스트 조셉 무어(Joseph Moore)는 주로 제3자 자본을 활용해 AI 팩토리 투자를 추진하는 것이 "순환성(순환 거래) 우려를 완화하고", 소버린(국가 단위) 및 네오클라우드 투자를 촉진하며, 연금형(지속적) 수익원을 확보하는 데 도움이 될 것이라고 평가했습니다.

엔비디아가 여전히 일부 신용 위험을 안게 되고 전체 생태계에서 레버리지가 늘어날 수 있지만, 부정적인 면보다 긍정적인 면이 "훨씬 더 크다"는 설명입니다.

Wells Fargo, 엔비디아(Nvidia, $NVDA), 목표주가 315달러, '비중확대(Overweight)' 투자의견 재확인

AI 인프라 파이낸싱 파트너십 발표 이후 엔비디아에 대한 '비중확대' 의견 재확인

엔비디아는 AI 컴퓨팅 인프라 자금 조달을 위해 아폴로(Apollo), 블랙록(BlackRock), 블랙스톤(Blackstone), 브룩필드(Brookfield), 골드만삭스(Goldman Sachs), KKR과 5,000억 달러 이상 규모의 파트너십을 발표했습니다. 이 파트너십은 장기적인 사용량 연계 수익 배분을 가능하게 하도록 설계된 독립형 컴퓨팅 파이낸싱 플랫폼을 구축합니다.

Wells Fargo의 애널리스트 아론 레이커스(Aaron Rakers)는 이번 파트너십이 AI 인프라 구축을 위해 5,000억 달러 이상의 제3자 자본을 동원한다고 언급했습니다.

증권사는 이번 발표를 엔비디아가 AI 인프라 개발에서 단순한 전통적 공급업체 역할을 넘어선 위치를 구축하고 있다는 증거로 보고 있습니다.

엔비디아는 발표를 통해 자사가 'AI 팩토리'라 불리는 새로운 형태의 생산적이고 투자 가능한 인프라를 구축하는 데 기여하고 있다고 밝혔습니다. 또한 엔비디아 전체 AI 팩토리 최적화까지 확장되는 공동 설계(co-design) 차별화를 강조했습니다.

해당 파트너십 플랫폼은 고객이 컴퓨팅 자원에 대규모로 접근할 수 있도록 돕는 것을 목표로 합니다.

AI 네오클라우드 인프라 기업 쿠물러스AI(QumulusAI, Nasdaq: QMLS)가 글로벌 트레이딩 기업 DRW에 전용 엔비디아 블랙웰(NVIDIA Blackwell) B300 클러스터를 공급하는 GPU-as-a-Service 계약을 체결


계약 주요 내용
공급 자산: 전용 NVIDIA Blackwell B300 컴퓨트 클러스터
계약 기간: 기본 1년 + 연간 갱신 옵션 3회 (최대 4년 체제)
인프라 위치: 쿠물러스AI의 미국 내 데이터센터 거점


기업별 배경 및 의의
DRW: 원자재·파생상품 분야의 글로벌 정량투자(Quant) 기업. 컴퓨트 거래소 'Compute Exchange'와 GPU 가격 지수·선물을 개발하는 'Silicon Data'를 육성하는 등 컴퓨트 자원 시장화에 선도적인 역할을 해옴.

QumulusAI: 추론(Inference) 중심의 분산형 AI 클라우드 기업. 8월 7일 에이전틱 헤지펀드 계약에 이어 두 번째 금융권 고객을 확보했으며, 6월 초 이후 누적 2억 4,600만 달러(약 3,300억 원) 이상의 계약을 달성함.

주요 인사 발언
마이클 마니스칼코 (QumulusAI CEO): "정량투자 기업은 가장 까다로운 컴퓨팅 고객층이며 AI 인프라 투자를 빠르게 늘리고 있다. DRW 팀이 필요한 시점에 최신 블랙웰 컴퓨팅에 신속하고 전용으로 접근할 수 있도록 지원하겠다."

리치 노먼 (DRW CIO): "이번 인프라 확장을 통해 더 복잡한 연구를 대규모로 수행하고 가설 검증 시간을 단축할 것이다. 데이터 기반의 빠른 학습 능력이 새로운 시장 우위를 확보하는 핵심이다."

https://www.businesswire.com/news/home/20260811175956/en/QumulusAI-Signs-GPU-as-a-Service-Agreement-With-DRW-for-NVIDIA-Blackwell-B300-Capacity-Annually-Renewable-Up-to-Four-Years