Гражданин мира: как выбрать юрисдикцию и брокера для работы на рынке США❓

В канале я много рассказываю не только про рынок РФ, но и про рынок США, а как же инвестировать туда безопасно в условиях санкций?

Есть несколько вариантов, подходящих для определенного типа инвесторов. Я постараюсь раскрыть преимущества и недостатки каждого:

1️⃣ Freedom Finance

Брокер позволяет открыть счёт в трех юрисдикциях на выбор: Казахстан, Белиз, Кипр. Поскольку брокер казахский, то санкционные риски сильно снижены. Я советую все равно выбирать именно юрисдикцию Белиз, потому что это конфиденциальный офшор, в котором вероятность того, что западные регуляторы узнают о ваших российских инвестициях мала. Из плюсов — возможность пополнить рублями, без проблем конвертировать в доллары и покупать инструменты. Также есть возможность работать с личным менеджером, который будет подбирать идеи и решать технические вопросы. Но чтобы торговать на рынке США через Freedom Finance, нужно не менее 100.000$ капитала.

2️⃣ БКС

Брокер предоставляет доступ к инструментам США через дружественную престижную юрисдикцию — Эмираты. Поскольку брокер российский, есть вопросы касаемо потенциальных санкций, но дружественная юрисдикция может прикрыть. Плюсы состоят в том, что вход от 10.000$, но требуется статус квала. Весомый минус в невозможности самостоятельной торговли и только в приобретении продуктов компании (ноты, ПИФы и др). При этом у БКС большой ассортимент и успешно зарабатывать можно в том числе на их структурках, поэтому для гражданина РФ с низким чеком вариант неплохой.

3️⃣ Interactive Brokers

Американский брокер с британскими корнями, самый крупный брокер в мире (не считая инвестиционных компаний при банках). Идеальный вариант для человека с длительным ВНЖ или паспортом другой страны. Брокер очень надёжен, поскольку не имеет банковских подразделений и в момент кризиса к вам в карман не залезет. Также обеспеченность капиталом достаточно высока, что говорит о том, что броня прочна. Минус в том, что российской картой счёт не пополнить, рублями в целом тоже, инструменты для торговли человеку с паспортом РФ сильно подрезаны из-за санкций. Однако если иметь паспорт любой другой страны, то можно начинать торговать от любой суммы, будет доступ к самому широкому кругу инструментов и минимальные комиссии.

Проблемы с востока: какие риски для казначейских облигаций сулит Япония❓

Япония — одно из крупнейших и одновременно проблемных государств. Почему из-за нее в мире может случиться мощнейший стресс? Подробнее в этом видео ⏫️

Друзья, сегодня я решил устроить небольшой опрос, который даст вам ответ на вопрос: готовы ли вы управлять капиталом более 100.000 долларов на фондовом рынке?

Всего будет 5 вопросов, а уже в обед я выложу пост с ответами на каждый из них.

Давайте проверим, сколько из нас готовы управлять крупными инвестициями 😎⤵️

Как подходить к управлению инвестициями, если обладаешь капиталом больше 100.000$❓

Сегодня поговорим о том, чем отличается управление малыми и большими портфелями. Тут легко проглядывается аналогия с бизнесом: если у вас небольшая компания, то концентрация идёт на одно направление, нужно не распылять ресурсы, а стараться поскорее нарастить долю рынка и выйти на финансовую стабильность. Если у вас корпорация, то важно удерживать позиции и вести диверсифицированный бизнес, в первую очередь эффективно управляя рисками, и концентрироваться на стабильности общего портфеля проектов.

С инвестициями все также, поэтому обсудим основные принципы управления крупным портфелем:

1️⃣ Смотреть на портфель не с позиции прибылей и убытков, а с позиции рисков и возможностей.

Нужно четко осознавать, какое время на рынке и всегда подкреплять рисковые позиции надёжными активами, чтобы риск был покрыт. Уровень покрытия зависит от того, насколько на рынке стресс. Иначе говоря, сейчас все свои позиции в акциях надо обязательно покрывать надёжными облигациями, чтобы по возможности потенциальные убытки сглаживавшись купонными потоками и погашениями.

2️⃣ Грамотно работать в различных юрисдикциях.

Старайтесь избегать длинных цепочек посредников в брокерах, потому что это тоже риск. Старайтесь инвестировать в разные юрисдикции в тех брокерах, у которых есть свои компании группы в этих юрисдикциях и свои открытые счета в основных биржах и депозитариях.

3️⃣ Соблюдать строгие правила диверсификации.

У вас в портфеле должно быть, как в банке — лимит на каждый класс активов и лимит на каждый отдельный инструмент в зависимости от риска сделки. Это простит некоторые ошибки и создаст возможность более грамотно управлять доходностью.

⏩️ На деле принципов управления крупным капиталом гораздо больше, но, зная даже только три из них, можно уже добиться хорошей стабильности и постоянства результата.

💬 Сегодня ЕЦБ начинает разгружать баланс (QT)

Первоначальный темп — по 15 млрд евро в месяц. Ускорение продаж ожидается с июня.

Теперь смотрим, что мы увидим в южно-европейских странах (Италия, Греция, Испания). Это будет непростое испытание для рынков и мировой экономики.

ТОП-компаний по росту за неделю 📈

Рынки лихорадит, ждём развязки.

Россия 🇷🇺

🔹 НКХП — 395 (↑ 25,8%)
🔹 Красный Октябрь — 1774 (↑ 24,84%)
🔹 ТГК-2 — 0.0116 (↑ 23,8%)
🔹 Наука-Связь — 63.6 (↑ 22,2%)
🔹 Центральный Телеграф — 13.88 (↑ 21,12%)

США 🇺🇸

🔹 Sarepta Therapeutics Inc — 151 $ (↑ 22,7%)
🔹 First Solar — 198.15 $ (↑ 22,19%)
🔹 Natera inc — 56.47 $ (↑ 18,31%)
🔹 Alcoa Corporation — 53.76 $ (↑ 15,74%)
🔹 Salesforce — 179.43 $ (↑ 15,25%)

Подробнее в голосовом ⬇️

На горизонте очередной цикл усиленного повышения ставок: как это торговать❓

Рынок несколько просчитался с инфляцией в конце 2022, а сейчас наступает отрезвление, и до всех доходит, что до таргета в 2% не просто далеко, а неизвестно, будет ли это достигнуто. Регуляторы серьезно настроены по ужесточению денежно-кредитной политики как в Европе, так и в США, поэтому рынки активно закладывают все более высокие пики ставок. Думаю, не стоит рассказывать, какими последствиями это может закончиться, если учесть, что в ковидные 2020-2021 и государства, и компании в развитых странах занимали кучу денег под 0%. Правительства тратили на мечты о зелёной экономике и задабривание избирателей, компании — на обратный выкуп собственных акций.

Садомия в глобальных финансах продолжалась недолго, теперь как в Библии, начинается дождь из жгучей серы. Нефть, которая является одним из самых важных компонентов в инфляции, не хочет идти ниже 80$ ввиду геополитической премии и потолков, а базовая компонента (услуги связи, аренда и прочие инертные расходы) уже перевалила за критические отметки прироста. Ставки растут, это давит на облигации, покупать сырьевые активы в преддверии депрессии в экономике рискованно, акции также имеют слабую перспективу.

Где зарабатывать в таких условиях?

🔹 Я предлагаю сфокусироваться на базовых активах. В первую очередь это золото. Безусловно рост ставок ударит по драгоценному металлу, но геополитическая премия не даст котировкам сильно ослабнуть, а заморозка активов в резервных валютах и санкционное безумие все больше будут вынуждать страны менять структуру своих золотовалютных резервов (понятно, на что в первую очередь).

🔹 По интересным отраслям и акциям я призываю вас обратить внимание на стратегические секторы каждого государства. Они будут выступать последним оплотом, геостратегической опорой, за которую будут цепляться правительства в условиях деглобализации и кульминации глобального кризиса. В Китае — это микроэлектроника и электроавтомобили, в США — микроэлектроника и искусственный интеллект, в России — нефтегаз и ПО+софт.

Делайте ставки и не бойтесь инвестировать, но всегда помните о рисках и правильно выбирайте размеры позиции. Обстановка быстро меняется и реальность заставляет быстро реагировать на перемены!

10-й пакет: удар сверху или снизу? Перспективы курса рубля на ближайшее время.

Юбилейный и переломный 10-й пакет санкций ЕС открывает нам понимание того, куда пойдёт рубль. Мои ожидания в этом видео ⏫️

Глобальный шухер: пойдёт ли Мосбиржа вслед за основными рынками❓

Рынки трясёт по всему миру, причём не только акций, но и облигаций, что говорит о напряженности во всей финансовой системе. Наш рынок отрезан от глобальных площадок ввиду санкций, к тому же 80% торгующих там — это физические лица. По идее наш рынок никак не должен зависеть от остальных, так как нет видимых финансовых связей (межбанковского кредитования, нерезидентов, торгов российских эмитентов за рубежом).

Но так ли это на самом деле?

🔹 Экономика РФ сильно завязана на рынке полезных ископаемых, в частности нефти и газа, потому что львиная доля экспорта приходится именно на этот вид топлива. В индексе Московской биржи нефтегаз занимает очень весомую долю. Следовательно, на курс рубля и IMOEX могут повлиять цены на нефть. Конечно, если будет разворачиваться мировой кризис, то даже несмотря на геополитическую премию и все реальные дисбалансы спроса и предложения, цены на чёрное золото снизятся, пускай и не так сильно, как акции по всему миру.

🔹 Также, если доля физиков на Мосбирже составляет 80%, то не стоит отбрасывать эмоциональный аспект: если вы заходите в брокер и видите, что красным окрашены все индексы, то и российские акции захочется продать от страха и все вывести.

🔹 И последний аргумент — это торговля. Мы все ещё являемся экспортно ориентированной экономикой и рынки сбыта сильно зависят от ситуации за рубежом, а в случае мирового кризиса там будет сокращаться спрос, что негативно отразится на отчётностях компаний.

⏩️ Таким образом, на фоне падения мировых рынков Мосбиржа вряд ли устоит, но явно продержится лучше других и скорректируется не так сильно, как, например, рынок США, который помимо проблем ещё и сильно переоценён на данный момент. На нашем рынке ещё наверняка будут отдельные имена, завязанные на внутреннюю экономику, которые работают сугубо внутри нашей юрисдикции. Они могут показать хороший рост несмотря на общий негатив рынка, если государство продолжит стимулировать экономику и совершать бюджетные вливания.

Страшилки для взрослых: итоги выступления Пауэлла перед банковским комитетом сената США🆘

Итого, что мы имеем после выхода экономических данных по рынку труда в США и выступлению Пауэлла перед банковским комитетом?

ТОП-компаний по росту за неделю 📈

Россия 🇷🇺

🔹 Совкомфлот — 57.99 (↑ 17,03%)
🔹 Белуга Групп — 3495 (↑ 16,04%)
🔹 Банк Санкт-Петербург — 123 (↑ 10,51%)
🔹 O’Key Group — 27.95 (↑ 9,69%)
🔹 НМТП — 6.04 (↑ 9,32%)

США 🇺🇸

🔹 Vistra — 25.69 $ (↑ 19,99%)
🔹 Dick’s Sporting Goods Inc — 149.34 $ (↑ 13,04%)
🔹 XP Inc — 12.35 $ (↑ 7,48%)
🔹 General Electric Company — 91.5 $ (↑ 5,93%)
🔹 Arista Networks Inc — 148.5 $ (↑ 5,56%)

Подробнее в голосовом ⬇️