💰 Из АПК уходят деньги: пищевку стали кредитовать больше, чем агропром

▫️ Сменилась отрасль-лидер отраслевого кредитования. В январе-июне 2026 на первое место вышел пищепром, потеснивший АПК, лидировавший по кредитному портфелю в 2025 году.


КОНТЕКСТ

🤩Кредитный портфель пищепрома вырос г/г на 15,2%, АПК потерял 12,8%. Разница в темпах позволила пищевой промышленности опередить с.х.

🤩Доля АПК в общем кредитовании за год сократилась с 51% до 43%, «пищевки» – выросла с 41,4% до 43%.

🤩И это не просто ситуативная история: кредитование ВСЕХ отраслевых комплексов, кроме АПК, увеличилось.

🤩По темпу роста кредитного портфеля лидирует индустрия напитков (+63%). Это, больше, низкая база, но – тем не менее – хотя бы номинальный рост кредитования там есть.


ВЫВОДЫ И ПРОГНОЗ

🤩На фоне ухудшения финпоказателей, операционной среды и сокращения доступа к льготному финансированию АПК как заемщик утрачивает привлекательность для банков.

🤩В условиях высокой ключевой ставки, жесткой монетарной политики и общей нехватки свободного капитала приоритетом банков становятся инвестпроекты с более быстрым оборотом капитала и более стабильным денежным потоком для обслуживания долга.

🤩Тренд имеет шансы закрепиться. АПК – растениеводство и животноводство – стало сложнее финансировать из-за высоких ставок, длительных сроков окупаемости и низких цен на с.х. продукцию.

🤩В то же время, у переработки и напитков более короткий производственный цикл. Плюс предприятия пищепрома все чаще инвестируют в маржинальные направления – готовую еду, b2b-ингредиенты, функциональные и ЗОЖ-продукты, товары сегмента премиум.

🍾 По шампусику: почему брюты растут в разы быстрее рынка

▫️ В 1ПГ 2026 лидером роста продаж в сегменте игристых вин стали брюты. Они выросли в три раза быстрее рынка. Выросла и «соседняя» категория сухих игристых, все остальные – продемонстрировали снижение.


КОНТЕКСТ

🤩По данным участников рынка, рост демонстрирует и нишевая категория brut nature – единственная из всех игристых без содержания сахара.

Причины яркой динамики роста продаж брютов:

🙂 смещение потребительских вкусов на менее сладкие напитки (и вообще на сокращение потребления сахара),
🙂 развитие культуры потребления игристого,
🙂 рост эногастрономического туризма (брют универсален, т.к. сочетается с большинством блюд – от морепродуктов до азиатской кухни, «снимая» жирность и освежая вкус).

🤩В целом брюты все чаще воспринимаются как повседневный, а не праздничный, напиток – во многом поэтому они стали самой крупной категорией в сегменте игристых, потеснив традиционные для России полусладкие напитки.


ВЫВОДЫ И ПРОГНОЗ

🤩Можно говорить об уверенном тренде на рост потребления брютов: по итогам года их доля (с учетом категории «экстра брют») может превысить 50% (сейчас – 45,6%).

🤩Весьма вероятно, что рост спроса на брюты станет долгосрочным трендом. Тем более что российские виноделы успешно осваивают эту категорию, наращивая производство и обеспечивая разнообразный ассортимент в самой популярной ценовой нише – до 1 тыс. рублей за бутылку.

🤩Росту рынка брютов также поспособствует политика увеличения пошлин на напитки-конкуренты из недружественных стран – таких, как, например, просекко.

Завтра мастерим стратегические тренды в "Крокусе" на "Кормветгрэйн"! Подробности ниже. Приходите, не пожалеете. Рад буду с вами увидеться, а как закончим и выдохнем - лично пообщаться.

⏺Завтра в Москве начнет работу международная выставка кормов, кормовых добавок, ветеринарии и оборудования «КормВетГрэйн-2026». Выставка традиционно проходит при поддержке Минсельхоза России и Россельхознадзора. “АгроТренд” выступает информационным партнером.

⏺Выставка откроется в 10:00 ключевыми мероприятиями деловой программы. В их числе - тренд-сессия “Индустрия кормопроизводства в контексте среднесрочных мегатрендов АПК” от аналитического центра “Мастерская агротрендов”.

⏺В числе выступающих - спикеры Минпромторга России, Росагролизинга ассоциаций “Росспецмаш” и “Союзкрахмал”, Strategy Partners, РОМИРа и агентства “Агриконсалт”.

😷 В программе тренд-сессии - установочный доклад “Рынки животного белка в контексте стратегических трендов АПК и смежных рынков” от аналитического центра “Мастерская агротрендов”.
Спикер - партнер "АгроТренд", руководитель центра Николай Лычёв.

⬇️ ТЕМЫ СЕССИИ

✔️ Технологический суверенитет в кормовом производстве. Российское оборудование и меры государственной поддержки
✔️ Отечественное оборудование для АПК: возможности производителей, спрос рынка и перспективы технологической независимости
✔️ Эффективные решения обеспечения аграриев современной 
✔️ Новые сегменты кормового рынка. Выход растительных белков в новые сектора
✔️ Ценности покупателя: 2026 г⬇️⬇️од как ключ к пониманию аудитории в среднесрочной перспективе
✔️ Тренды перспективных отраслей агроиндустрии: эволюционная экономика глубокой переработки и рыбохозяйственный комплекс.

📌 КОГДА: Вторник, 27 октября, 10:00…12:30.

📌 ГДЕ: “Крокус Экспо», павильон 2, зал J (от турникетов налево, вход - напротив стендов В101 “Техвет” и С101 “Уралбиовет”).

🚜 Сползание по наклонной: за 20 лет фермеров в России стало на >70% меньше

▫️ На долгосрочном тренде – за последние 20 лет – число крестьянско-фермерских хозяйств (КФХ) в России сократилось на 72,5%. Из года в год динамика сокращения ускоряется (см. график). Хорошего в этом мало, но это и не трагедия. Разберемся по порядку.

КОНТЕКСТ

Факторов тренда несколько.

🤩Консолидация агросектора. Земли и другие активы переходят к более устойчивым крупным независимым СХО и агрохолдингам.

🤩Рост производственных затрат (топливо, удобрения, семена, техника, пестициды) при одновременном снижении закупочных цен на агрокультуры в реальном выражении и нестабильности цен на продукты животноводства – яйца, молоко и мясо.

🤩В последние годы – высокая ключевая ставка и дорогие кредиты. Из‑за роста стоимости заемных средств фермеры не могут рефинансировать старые долги и брать новые на посевную и технику.

🤩Ухудшение финрезультатов отрасли. В 1ПГ 2026 доля прибыльных хозяйств сократилась г/г с 79% до 71,4%, прибыль АПК упала на 21,3% до 309 млрд руб.

🤩Рост административного давления и налоговой нагрузки, ограниченный доступ к господдержке, дефицит кадров.

🤩Часть фермеров, кому позволяют малые масштабы бизнеса, сменили организационно-правовую форму КФХ на личные хозяйства (ЛПХ) или ИП - так и налоги ниже, и документооборот проще. Так что фактически фермеров пусть ненамного, но больше, чем по Росстату.

🤩Смена поколений: молодые жители села выбирают «городские» профессии.

Но в целом фермерство как хозяйственный уклад стабильно: взять хотя бы тот факт, что порядка 90% действующих КФХ зарегистрированы 20+ лет назад. В 2025 году КФХ произвели 29,3% всех российских зерновых, 40,8% - подсолнечника, 24% овощей.

ВЫВОД И ПРОГНОЗ

🤩То, что КФХ все меньше, - не кризис, а структурная трансформация АПК. Укрупнение агропроизводств – стандартный путь эволюции всех зрелых аграрных экономик. Его прошли США, Бразилия, Аргентина и другие страны.

🤩Тренд – долгосрочный, и он продолжится. К 2030 году в России может остаться ≈56+ тыс. КФХ (-28% к 2025 г.), если сокращение продолжится теми же темпами, что и в 2020-е.

🥩🥛🍳 Рынки животного белка в мире и России: о чем говорят кросс-отраслевые тренды?

▫️ Начинаем разбор трендов, выявленных в ходе выступлений и дискуссии на прошедшей на площадке выставки «КормВетГрэйн 2026» сессии нашей «Мастерской…» – «ИНДУСТРИЯ КОРМОПРОИЗВОДСТВА В КОНТЕКСТЕ СРЕДНЕСРОЧНЫХ МЕГАТРЕНДОВ АПК».
В каждом посте будем делиться ключевыми тезисами спикеров и их презентациями.

Итак, начали.

🤩Рост потребления белка в мире: Россия – на 19м месте.

🤩Раскрутка глобальной продовольственной инфляции: животный белок – дефлятор.

🤩Молочная индустрия замедляется. К концу года объем производства топ-экспортеров может вырасти на 0,2% vs 2,6% в 2025.

🤩Птицеводство: отставание мировой торговли от роста производства - отражение суверенизации товарных агрорынков.

🤩Производство мяса в России: началось снижение, фундаментальных факторов для разворота нет

🤩Прибыль производителей животного белка снижается три года подряд. Нисходящий тренд усугубляется.

🤩Рынок мяса вступает в стадию зрелости. Потребление вышло на плато, и стабилизируется на уровне 82-83 кг/чел.

🤩Экспансия китайского куриного филе на российский рынок меняет балансы мясных секторов РФ в сторону перенасыщения и падения цен.

🤩Рейтинг экспорта переработанной продукции: кормов, «молочки», консервов.

Подробно – в презентации 👆👆👆

🚜 Оборудование для кормопроизводства: возможности производителей, спрос рынка и перспективы технологической независимости

▫️ Продолжаем разбор трендов, выявленных в ходе выступлений и дискуссии на прошедшей на площадке выставки «КормВетГрэйн 2026» сессии нашей «Мастерской…» – «ИНДУСТРИЯ КОРМОПРОИЗВОДСТВА В КОНТЕКСТЕ СРЕДНЕСРОЧНЫХ МЕГАТРЕНДОВ АПК».

В каждом посте делимся ключевыми тезисами спикеров и их презентациями. Сегодня - презентация "Росспецмаша".

Факторы влияния на развитие с.х. машиностроения в 2026 году, включая отраслевое для кормопроизводства:

⏺Высокие ставки на депозиты в банках

⏺Снижение покупательной способности фермеров

⏺Падение экспорта зерна

⏺Постепенное возвращение на рынок брендов из недружественных стран

⏺Неравномерное, непропорциональное распределение субсидии

⏺Недостаточное финансирование мер поддержки

⏺Рост затрат (налоги, кредитные ставки, ресурсы, транспортировка и пр.).

⏺Ужесточение контроля и усиление проверок.

👍 Подводим итоги форума «Россия – Африка» в эфире РБК (на ролике – с 10:00 минуты)

Успел сказать пару слов, в т.ч. легкого экспертного скепсиса – а то в последние дни только и слышно из всех масс-медиа-приборов, как-де у нас с Африкой все развивается, растет и колосится 🙃

🤩Агроэкспорт России на континент растет, и это перспективное направление: к 2050 году Африка будет крупнейшим в мире продовольственным рынком. Правда, мы поздно начали экспансию, и Африку придется «осваивать» поэтапно в жесткой конкурентной борьбе с традиционными игроками (это бывшие страны-метрополии) и тем же Китаем, который начал экспансию раньше.

🤩При всех плюсах роста, он имеет агросырьевую природу. Мы почти не экспортируем добавленную стоимость: доминируют зерновые, на пшеницу приходится до 85% общего объема поставок по стоимости, с ячменем и другими зерновыми - 86%+. На втором месте - растительные масла (9% поставок). Остальное все вместе – мясо птицы, рыба, зернобобовые, корма, жмыхи, шроты и др. – меньше 5%, и там очень мало глубокой переработки. Вместе с тем, именно в последнем сегменте самая высокая динамика. Так, экспорт мяса птицы из России в Африку за 2025 год более чем утроился до $50+ млн, а в 2026-м станет рекордным. Впрочем, это пока больше эффект низкой базы.

🤩Емкость африканского продрынка огромна, но еще больше входящих барьеров. Они не меняются десятилетиями, и именно они мешают странам континента как накормить себя самостоятельно, так и принять внешние агроинвестиции. Это низкая платежеспособность (особенно беднейших стран южнее Сахары, нацеленных не столько на инвесторов, сколько на гуманитарные поставки), политическая нестабильность, слабые правовые механизмы (отсюда частая смена, скажем, регуляторных требований) и т.д. Усредненно, среднюю страну Африки трудно назвать стабильным и надежным партнером. Это те барьеры, которые придется преодолевать, если мы хотим закрепиться на континенте и тем более – зарабатывать на агроэкспорте туда.

Развитие рынков новых белковых компонентов кормов
 
▫️ Продолжаем делиться презентациями и трендами с тренд-сессии нашей «Мастерской…», прошедшей на площадке выставки КормВетГрэйн 2026: «ИНДУСТРИЯ КОРМОПРОИЗВОДСТВА В КОНТЕКСТЕ СРЕДНЕСРОЧНЫХ МЕГАТРЕНДОВ АПК».

😩 Сегодня - презентация питерского агентства «Агриконсалт»: закрепляем под этим постом.
 
🤩Корма для животноводства и птицеводства ранее развивались на основе использования зерновых и масличных компонентов (шроты, жмыхи, растительные масла). В аквакультуре – рыбная мука и жир, PET-корма – мясная мука и др.

🤩В мире растёт население, и опережающе – потребление продукции животноводства, особенно в развивающихся странах.

🤩В России потребление и производство продукции животноводства достаточно стабильны, рост медленный. Развитие за счёт экспорта. Но продолжается интенсификация животноводства, что требует все больше качественных протеинов для кормов.

🤩Самый дешёвый, стабильный и безопасный источник белка – растительные протеины на основе шротов и жмыхов. В мире это прежде всего соя, в РФ значимы также подсолнечник и рапс. Это основной драйвер роста (массовое производство).

🤩Производство трёх основных видов шротов и жмыхов в мире выросло за 5 лет примерно на 50 млн тонн и достигло 360 млн тонн. В РФ производство выросло до 34 млн тонн, а потребление примерно до 10 млн тонн

Пятничное 🙃 Всем удачного завершения рабочей недели, и супер-хороших выходных!

Ценности покупателя 2026: ключ к пониманию аудитории для участников рынков животноводства и кормопроизводства

▫️ Продолжаем делиться презентациями и трендами с тренд-сессии нашей «Мастерской…», прошедшей на площадке выставки КормВетГрэйн 2026: «ИНДУСТРИЯ КОРМОПРОИЗВОДСТВА В КОНТЕКСТЕ СРЕДНЕСРОЧНЫХ МЕГАТРЕНДОВ АПК».

😩 Сегодня - презентация исследовательского холдинга "РОМИР": закрепляем под этим постом.👇

Другие презентации Тренд-сессии:

🤩Рынки животного белка в мире и России: о чем говорят кросс-отраслевые тренды?

🤩Оборудование для кормопроизводства: возможности производителей, спрос рынка и перспективы технологической независимости,

🤩Развитие рынков новых белковых компонентов кормов.

Тренд дня из Москвы: вблизи Кутузовки гуляют лисы 😳

🍺 Жертва акциза: почему падает производство кваса

▫️ В России быстрыми темпами сокращается выпуск квасов. В 1ПГ 2026 их производство снизилось по Росстату на 11% до 519,9 млн л. «Честным знаком» за тот же период промаркировано было 544,5 млн л – тоже меньше г/г, только на 9,2%. Из маркируемых безалкогольных категорий худшую динамику в январе-июне показали только тонизирующие напитки (они же «энергетики», -12,9%).

КОНТЕКСТ

🤩Тренд сформирован несколькими факторами: ситуативным – дождливое и прохладное лето, и фискальным – рост акциза с 7 руб./л до 10 руб./л.

🤩В т.ч. из-за акциза квас только во 2Q 2026 подорожал на 12,5% г/г до 90 руб./л. Это самый большой процентный прирост из всех маркируемых напитков. Часть покупателей отказались от кваса, сократили его потребление или перешли на другие прохладительные напитки.

🤩Производителям пришлось снижать содержание сахара в квасах до безакцизного порога (и он подорожал) или применять сахарозаменители (а это уже сказалось на вкусе, и понравилось не всем). К тому же ГОСТ запрещает использовать подсластители, и значительные объемы перешли из категории кваса в категорию квасных напитков.

ВЫВОДЫ И ПРОГНОЗ

🤩При сохранении текущего тренда сжатие рынка кваса будет носить как минимум среднесрочный характер – вплоть до перехода этого напитка в категорию нишевых напитков (в т.ч. крафтовых). Производить его прежними массовыми партиями будет невыгодно, а «квас» на подсластителях и, соответственно, с измененным составом – уже не квас, а квасной напиток. Так же как не пиво – напитки на основе «хмелепродуктов».

🤩Решить проблему могло бы повышение безакцизного порога до 7,5 г содержания сахара на 100 мл (сейчас – 5 г). В этом случае производители не платили бы акциз, и сохранили вкус напитка, объемы выпуска и – в том числе – рабочие места и налоговые выплаты.

🤩В том, что государство пойдет на это, уверенности нет: помимо оздоровления населения, акциз выполняет фискальную задачу. И, судя по всему, как раз эта задача сейчас основная.

🤩Поскольку не все потребители готовы покупать квасы с подсластителями или квасные напитки, производители могут остановить часть мощностей. Часть – приспособить под выпуск других напитков, подходящих под оборудование: ну, например, пива, сидра, медовухи. Квасные линии представляют собой их близкий аналог.

▫️ Продолжаем делиться презентациями и трендами с тренд-сессии нашей «Мастерской…», прошедшей на площадке выставки КормВетГрэйн 2026: «ИНДУСТРИЯ КОРМОПРОИЗВОДСТВА В КОНТЕКСТЕ СРЕДНЕСРОЧНЫХ МЕГАТРЕНДОВ АПК».

😩 Сегодня - презентация президента ассоциации предприятий глубокой переработки зерна "Союзкрахмал" Олега Радина: как всегда, закрепляем под этим постом.👇

5 ключевых изменений, к которым стоит готовиться производителям кормов:

😊увеличение доли аминокислот в рецептурах,
😊увеличение  локального производства растительных протеинов,
😊рост потребления в сегментах аквакормов и петфуда,
😊более тесное взаимодействие производителей зерна  с переработчиками,
😊экспорт продуктов с добавленной стоимостью вместо зерна.

6 решений, которые положительно отразятся на производстве зерна, его переработке и развитии доли кормов

1. расширение перечня субсидируемых кормов,
2. долгосрочные контракты между переработчиками и производителями зерна,
3. единые методы контроля качества ингредиентов,
4. увеличение доли компенсации затрат на логистику продуктов глубокой переработки при экспорте,
5. снятие регуляторных вопросов при производстве  биотоплива,
6. развитие биокластеров и подготовка квалифицированных кадров.


🙂Другие презентации Тренд-сессии:

🤩Рынки животного белка в мире и России: о чем говорят кросс-отраслевые тренды?

🤩Оборудование для кормопроизводства: возможности производителей, спрос рынка и перспективы технологической независимости,

🤩Развитие рынков новых белковых компонентов кормов.

🤩Ценности покупателя 2026: ключ к пониманию аудитории для участников рынков животноводства и кормопроизводства.