Forwarded from 投資, 아레테
개인적으로 정리할만한 내용들
Disclaimer: 내용은 최대한 신뢰할 만한 것들을 기반으로 제작되었으나 사실과 다를 수 있으며 주가적인 부분은 각자 판단하시기 바랍니다.
#미장
- 자료참고: https://t.me/mstaryun/6778
- 미장 고가 마감 섹터는 금융, 바이오/헬스케어, 주택/부동산, 신재생, 자동차, 방산 등
- 전반적으로 기존 컨셉대로 1) 금리 인하 수혜, 2) 유동성 공급, 3) 경기둔화 대비 실적 방어 가능 등이 작용하는 듯.
- 한편, 미국의 성장이 이전 소비경제로 인한 성장이 아닌 투자로 인한 상승이라는 점을 고려할 때 소비 뿐 아니라 투자의 그로쓰 및 추세도 같이 봐야할 듯.
#미중분쟁
- 조선에서 미국이 중국에 대한 조선업 조사가 예상보다 빠르게 나올 수 있다는 보도. 미국에 불리하다면 예상보다 빠르게 낼까 싶음. 일본 엔진사 엔진 연비를 조작하다가 걸림. 중국은 대놓고 미국이 조지는중이기 때문에 한국에 유리한 환경 계속 만들어지는 듯.
- 생물보안법에서 미국 하원이 FDA에 중국 바이오 생태계에 대한 범위를 확장하고 있음. 임상시험 실시기관에 조사를 요청함. 기존 범위를 넘어 임상시험 및 특정 제약사 약물 등을 언급하면서 범위를 확장하고자 하는 중.
- 전반적으로 중국에 대한 압박을 계속해서 강화하는 그림. 관련 수혜는 방향성 측면에서 지속성이 있음.
#크래프톤
- https://t.me/Nicker0122_1/2177
- 2Q 서프+3Q 서프 기대감을 공식적으로 준 상황에서 신작 인조이 트래픽이 매우 호조를 보이고 있음.
- 기존 배틀그라운드에서도 스팀차트 동접자 최근 3년 최고 기록.
#교촌에프앤비
- 2Q24 매출액 1,139억, 영업이익 -99억 기록. 적자전환의 원인은 2Q 유통망 효율화를 위한 가맹지역본부 전환 비용이 일시적으로 크게 반영된 것으로 판단. 이는 1) 점포당 매출액이 22년 수준으로 회복되고 있고, 2) 가격 인상에 따른 수요 감소가 완화되고 있으며 3) 원부자재 가격 안정화 등으로 추정 가능.
- 3Q24는 흑자전환이 가능할 것으로 전망되며 4Q24는 사상 최대 실적을 달성할 가능성이 높은 것으로 전망. 3Q는 1) 2Q 전환된 가맹지역본부 효과 온기 반영, 2) 올림픽 및 성수기 효과 등에 기인. 또한 나머지 가맹지역본부 7개 전환에 따른 일회성 비용 및 판관비 증가가 예상됨에 따라 4Q에는 이것이 제거되며 더 큰 실적이 기대됨.
#CJCGV
- OTT는 제작비 규모를 떠나서 오랜 시간 소비자를 잡을 수 있는 시리즈물이 주된 상품. 영화의 경우 극장에서 관객을 충분히 모은 후 홀드백 기간을 거쳐 공개. 즉, 볼만한 영화들은 극장에서 관람 가능.
- 티켓가격은 20~22년 매년 1천원 인상했으나 21년은 특별 인상. 2Q23부터 당양한 프로모션으로 1Q24 ATP(Average Ticket Price)는 -19% 하락. 가구별 처분가능소득대비 ATP 기준으로는 오히려 4Q19보다 낮은 수준.
- 결국 티켓가격의 논쟁은 볼만한 영화가 많아지면 해결되는 부수적 요인. 2H24에는 신작 및 시리즈 위주(베테랑2/베놈3/글래디에이터2/조커2 등)의 개봉으로 극장 회복 가속도 전망.
- 현재 리스부채 등이 많은데, 금리인하에 따른 금융비용 부담 감소 가능. 매출이 성장한다는 것이 숫자로 나타날 시 매출액상승/비용감소 그림 가능.
- 현재 19년 대비 모객이 60%인점을 고려할 때 추가 모객이 가능하며 현재 기준으로도 주가 상승여력이 나올 수 있다는 생각.
Disclaimer: 내용은 최대한 신뢰할 만한 것들을 기반으로 제작되었으나 사실과 다를 수 있으며 주가적인 부분은 각자 판단하시기 바랍니다.
#미장
- 자료참고: https://t.me/mstaryun/6778
- 미장 고가 마감 섹터는 금융, 바이오/헬스케어, 주택/부동산, 신재생, 자동차, 방산 등
- 전반적으로 기존 컨셉대로 1) 금리 인하 수혜, 2) 유동성 공급, 3) 경기둔화 대비 실적 방어 가능 등이 작용하는 듯.
- 한편, 미국의 성장이 이전 소비경제로 인한 성장이 아닌 투자로 인한 상승이라는 점을 고려할 때 소비 뿐 아니라 투자의 그로쓰 및 추세도 같이 봐야할 듯.
#미중분쟁
- 조선에서 미국이 중국에 대한 조선업 조사가 예상보다 빠르게 나올 수 있다는 보도. 미국에 불리하다면 예상보다 빠르게 낼까 싶음. 일본 엔진사 엔진 연비를 조작하다가 걸림. 중국은 대놓고 미국이 조지는중이기 때문에 한국에 유리한 환경 계속 만들어지는 듯.
- 생물보안법에서 미국 하원이 FDA에 중국 바이오 생태계에 대한 범위를 확장하고 있음. 임상시험 실시기관에 조사를 요청함. 기존 범위를 넘어 임상시험 및 특정 제약사 약물 등을 언급하면서 범위를 확장하고자 하는 중.
- 전반적으로 중국에 대한 압박을 계속해서 강화하는 그림. 관련 수혜는 방향성 측면에서 지속성이 있음.
#크래프톤
- https://t.me/Nicker0122_1/2177
- 2Q 서프+3Q 서프 기대감을 공식적으로 준 상황에서 신작 인조이 트래픽이 매우 호조를 보이고 있음.
- 기존 배틀그라운드에서도 스팀차트 동접자 최근 3년 최고 기록.
#교촌에프앤비
- 2Q24 매출액 1,139억, 영업이익 -99억 기록. 적자전환의 원인은 2Q 유통망 효율화를 위한 가맹지역본부 전환 비용이 일시적으로 크게 반영된 것으로 판단. 이는 1) 점포당 매출액이 22년 수준으로 회복되고 있고, 2) 가격 인상에 따른 수요 감소가 완화되고 있으며 3) 원부자재 가격 안정화 등으로 추정 가능.
- 3Q24는 흑자전환이 가능할 것으로 전망되며 4Q24는 사상 최대 실적을 달성할 가능성이 높은 것으로 전망. 3Q는 1) 2Q 전환된 가맹지역본부 효과 온기 반영, 2) 올림픽 및 성수기 효과 등에 기인. 또한 나머지 가맹지역본부 7개 전환에 따른 일회성 비용 및 판관비 증가가 예상됨에 따라 4Q에는 이것이 제거되며 더 큰 실적이 기대됨.
#CJCGV
- OTT는 제작비 규모를 떠나서 오랜 시간 소비자를 잡을 수 있는 시리즈물이 주된 상품. 영화의 경우 극장에서 관객을 충분히 모은 후 홀드백 기간을 거쳐 공개. 즉, 볼만한 영화들은 극장에서 관람 가능.
- 티켓가격은 20~22년 매년 1천원 인상했으나 21년은 특별 인상. 2Q23부터 당양한 프로모션으로 1Q24 ATP(Average Ticket Price)는 -19% 하락. 가구별 처분가능소득대비 ATP 기준으로는 오히려 4Q19보다 낮은 수준.
- 결국 티켓가격의 논쟁은 볼만한 영화가 많아지면 해결되는 부수적 요인. 2H24에는 신작 및 시리즈 위주(베테랑2/베놈3/글래디에이터2/조커2 등)의 개봉으로 극장 회복 가속도 전망.
- 현재 리스부채 등이 많은데, 금리인하에 따른 금융비용 부담 감소 가능. 매출이 성장한다는 것이 숫자로 나타날 시 매출액상승/비용감소 그림 가능.
- 현재 19년 대비 모객이 60%인점을 고려할 때 추가 모객이 가능하며 현재 기준으로도 주가 상승여력이 나올 수 있다는 생각.