내년 2분기까지 보는 주식들이 움직이네요

주식시장의 쏠림이 해소되면 정말 모든(종목)걸 보는구나 하는 생각이 들었습니다

사우디아라비아가 자국을 동서로 가로지르는 핵심 송유관의 원유 수송량을 최대 수송능력의 80% 이상으로 끌어올렸다. 국내 정유시설에 공급하는 물량을 줄이면서, 홍해를 통해 수출할 수 있는 원유 물량은 전쟁 발발 이후 최고 수준에 도달했다.



https://www.bloomberg.com/news/articles/2026-10-02/saudi-arabia-hikes-oil-flow-on-key-pipeline-to-over-80-capacity

#정유
2일(현지시간) 블룸버그통신에 따르면 에마뉘엘 마크롱 프랑스 대통령은 이날 G7이 향후 4개월 동안 최대 1억배럴의 비축 원유와 디젤을 방출할 것이라고 밝혔다. 이번 방출은 국제에너지기구(IEA)가 조율한다.
https://www.news1.kr/world/international-economy/6309614

#AI인프라병목
출처:LLM 위키에서 매일 자동 산출

삼성전자, 엑시노스 2700 물량 10% 늘려 양산 돌입
https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=63219

#삼성전자 #HBM4
삼성전자가 차세대 고대역폭메모리(HBM)인 HBM4(사진)의 내년 공급 가격을 현 주력 제품인 HBM3E보다 3배 이상 높게 책정하고 고객사들과 협상에 나섰다. 내년은 주력 제품이 HBM4로 바뀌는 세대교체기인 만큼 '업계 최고 성능'을 앞세워 수익성을 끌어올린다는 계획이다.

2일 반도체 업계에 따르면 삼성전자는 최근 주요 고객사와 진행 중인 내년도 HBM4 연간 공급 가격 협상에서 1기가비트(Gb)당 4달러대 중후반의 가격을 제시했다.

현재 주력 제품인 HBM3E 가격이 1Gb당 1.5달러 안팎인 점을 고려하면 3배 이상 높은 수준이다. HBM은 일반 D램과 달리 주요 고객사와 이듬해 공급할 물량과 가격을 미리 협의하는 연간 단위 장기 계약 비중이 절대적으로 높다.

고객사는 필요한 HBM 물량을 사전에 확보하고 제조사는 이를 토대로 생산 계획을 세운다. 내년 주요 HBM 물량이 상당 부분 고객사와 협의가 끝난 상황에서, 가격 협상도 이달 중 마무리 수순에 들어갈 것으로 파악된다.
https://www.mk.co.kr/news/business/12167435

삼성전자 파운드리 돈안된다 말이 많지만 가동률 걱정하던때에 비하면 정말 많이 좋아졌네요.
물이 반밖에 없다 물이 반이나 있다 중간 시전중으로 보입니다 :)

하상주님의 2022년 글인데 지금 상황을 이해하는데 도움이 되는 글입니다. 어떤길로 들어서고 있는지는 좀 더 지켜봐야하지만, AI라는 매력적인 투자처가 나타났고, 기술혁신이 실질금리가 마이너스인 곳에서 돈을 빼서 플러스인곳으로 변모한것이 지금의 상황으로 볼 수 있겠네요

이제 문제는 이렇게 재정적자로 정부 부채가 늘어난 경우, 중앙은행이 본원통화를 늘리고, 금리를 낮은 수준으로 유지할 경우 일어나는 문제를 살펴보아야 한다. 1)늘어난 통화량이 실물경제로 가지 않아서 물가가 올라가지 않은 경우, 대부분 이 자금은 금융시장으로 흘러가서 금융상품의 가격을 올린다. 바로 이런 시기가 크게 보면 1980~2020년까지 40년 이어졌다. 2)늘어난 통화량이 실물경제로 흘러가서 경제성장 속도를 높이고 재정을 정상상태로 돌리고, 이어서 부채의 부담이 낮아진다. 미국은 바로 1945년 이후 높아진 부채를 이런 방식으로 낮추었다. 3)늘어난 통화량이 실물로 흘러가서 물가를 올리는 반면에 여전히 경제성장 속도는 낮아서 재정적자가 계속되는 경우이다. 바로 이런 시기를 우리는 이제 맞이하게 된다.
​
혹자는 앞으로 경제성장 속도가 낮을 것이므로 물가가 별로 올라가지 못하고 여전히 과거처럼 낮은 물가가 지속될 것이라 한다. 물론, 기술변화와 겹쳐서 그럴 가능성도 있다. 반면에 비록 경제의 성장 속도가 낮더라도 미중, 미소의 대립으로 원료와 재품의 공급망에 대혼란이 오면서 물가상승이 지속될 가능성도 또한 있다.
​
이런 전망을 앞두고 중앙은행은 물가가 스스로 안정되기를 희망하지만 한편으로는 금리를 올리고 있다. 그러나 지금은 부채 수준이 높아서 금리를 물가만큼 올려서 실질금리를 플러스로 유지할 수가 없다. 그럴 경우, 경제는 파탄을 맞는다. 즉 실질금리를 마이너스로 유지해서 부채의 부담을 낮추려고 한다. 이는 마치 세금을 거두어 가는 것이나 마찬가지이다.
​
그러나 실질 금리가 마이너스일 경우, 금융기관을 비롯한 경제주체들은 자금을 빼서 실질금리 수익이 나오는 곳으로 자금의 방향을 돌릴 것이다. 즉 실물자산으로 자금이 흘러갈 것이고, 실물자산의 가격은 올라가게 된다. 혹시 중앙은행을 비롯한 감독기구들은 이런 수익의 기회를 차단해서 경제 전체에서 마이너스 실질 금리를 유지하려고 할 수도 있다. 금융시장을 억압하는 정책이다.

https://m.blog.naver.com/PostView.naver?blogId=sazuha&logNo=222643107344&referrerCode=0&searchKeyword=40%EB%85%84

>>트럼프: 디젤 수출 금지 조치 시행하지 않을 것

•미국 대통령 트럼프는 디젤 수출 금지 조치를 시행하지 않을 것이라고 밝힘. “유럽은 비축유 방출 측면에서 상당한 기여를 했으며, 우리도 그렇게 했다”고 말함

>【特朗普：不会实施柴油出口禁令】美国总统特朗普：不会实施柴油出口禁令。欧洲（在释放储备方面）做出了重大贡献，我们也是如此。 （来自华尔街见闻）

#코스톨라니시장국면지도
출처:LLM 위키에서

6월에 처음 만들었을때는 고점균열이었는데 출 2분기 실적 나오면서 가격이 착해졌네요 반도체 전닉 영향인듯합니다

몇 년동안 쌓이고 쌓여 이제 다 아는 이야기지만 새삼스레 정리해봤습니다
어느정도 사람들이 변화에 적응해가고 있어서 이 환경의 구석구석 세밀한 곳까지 변화를 일으켜나갈 것이고 이제 바텀업환경으로도 눈을 돌릴 시점이 된거 아닐까 하는 생각도 듭니다
https://coconx.tistory.com/414928

사족으로 두가지 변화를 끼워넣는다면

한국의 문화상품이 전세계를 휩쓸면서 나타난 K시리즈와 저변에서 확산되는 주주자본주의 문화 확산을 들 수 있겠네요

주주자본주의 문화 확산은 상방요인은 아니고 하방 충격을 상쇄해주는 안전판 노릇을 하게 될 것으로보고 있습니다.

[반도체 패키징/OSAT]
제목: OSAT: 기다려온 호황기
작성자: 남채민 (한국투자증권)
투자의견: 매수(유지)
목표주가: SFA반도체 14,000원, 하나마이크론 68,000원, 두산테스나 157,000원, 네패스아크 53,000원, 네패스 45,000원

[국내 IDM 외주 물량 증가]
· 메모리 생산량 증가와 더불어 IDM의 후공정 Fab이 HBM 등 첨단 패키징 중심으로 전환됨에 따라, 기존 인하우스로 처리하던 범용 메모리 물량의 외주 이전이 가속화되고 있음.
· 삼성전자의 DDR5 생산량은 2028년까지 2025년 대비 두 배 이상 확대될 것으로 추정되며, 이에 따라 패키징 및 테스트 외주 물량도 동반 확대될 전망임.
· 내재화 리스크는 제품과 시점 관점에서 제한적이며, 경쟁력은 기존 양산 레퍼런스를 바탕으로 추가 물량에 빠르게 대응할 수 있는 Capa 보유 여부에 달려 있음.

[글로벌 OSAT Capa 병목]
· 글로벌 OSAT 업계는 첨단 패키징 수요 증가와 범용 공정에서의 공급업체 감소 및 자원 집중으로 인해 심각한 Capa 부족 현상을 겪고 있음.
· 국내 OSAT는 단기간에 첨단 패키징 물량을 확보하기는 어려울 수 있으나, 와이어본딩과 플립칩 등 기존 양산 역량을 확보한 공정에서 글로벌 고객의 추가 수주 기회가 열려 있음.
· 지정학적 리스크를 줄이기 위한 공급망 다각화 움직임으로 인해 글로벌 고객사의 국내 OSAT로의 태핑이 늘고 있으며, 이는 중장기 매출 기반 확대의 기회가 될 것임.

[기업별 투자 포인트]
· SFA반도체는 삼성전자 DDR5 외주 확대의 핵심 수혜주로, 필리핀 법인의 테스트 매출 본격화와 국내 메모리 패키징 물량 증가로 실적 턴어라운드가 예상됨.
· 하나마이크론은 SK하이닉스 베트남 Vina 공장의 풀 캐파 가동과 비메모리 라지바디 패키징 물량 증가가 실적 성장을 견인할 전망임.
· 두산테스나는 3분기를 저점으로 4분기부터 그록3 LPU 양산 및 모바일 성수기 효과가 더해지며 실적 반등이 강하게 나타날...

[반도체 패키징/OSAT]
제목: OSAT: 기다려온 호황기
작성자: 남채민 (한국투자증권)
투자의견: 매수(유지)
목표주가: SFA반도체 14,000원, 하나마이크론 68,000원, 두산테스나 157,000원, 네패스아크 53,000원, 네패스 45,000원

[국내 IDM 외주 물량 증가]
· 메모리 생산량 증가와 더불어 IDM의 후공정 Fab이 HBM 등 첨단 패키징 중심으로 전환됨에 따라, 기존 인하우스로 처리하던 범용 메모리 물량의 외주 이전이 가속화되고 있음.
· 삼성전자의 DDR5 생산량은 2028년까지 2025년 대비 두 배 이상 확대될 것으로 추정되며, 이에 따라 패키징 및 테스트 외주 물량도 동반 확대될 전망임.
· 내재화 리스크는 제품과 시점 관점에서 제한적이며, 경쟁력은 기존 양산 레퍼런스를 바탕으로 추가 물량에 빠르게 대응할 수 있는 Capa 보유 여부에 달려 있음.

[글로벌 OSAT Capa 병목]
· 글로벌 OSAT 업계는 첨단 패키징 수요 증가와 범용 공정에서의 공급업체 감소 및 자원 집중으로 인해 심각한 Capa 부족 현상을 겪고 있음.
· 국내 OSAT는 단기간에 첨단 패키징 물량을 확보하기는 어려울 수 있으나, 와이어본딩과 플립칩 등 기존 양산 역량을 확보한 공정에서 글로벌 고객의 추가 수주 기회가 열려 있음.
· 지정학적 리스크를 줄이기 위한 공급망 다각화 움직임으로 인해 글로벌 고객사의 국내 OSAT로의 태핑이 늘고 있으며, 이는 중장기 매출 기반 확대의 기회가 될 것임.

[기업별 투자 포인트]
· SFA반도체는 삼성전자 DDR5 외주 확대의 핵심 수혜주로, 필리핀 법인의 테스트 매출 본격화와 국내 메모리 패키징 물량 증가로 실적 턴어라운드가 예상됨.
· 하나마이크론은 SK하이닉스 베트남 Vina 공장의 풀 캐파 가동과 비메모리 라지바디 패키징 물량 증가가 실적 성장을 견인할 전망임.
· 두산테스나는 3분기를 저점으로 4분기부터 그록3 LPU 양산 및 모바일 성수기 효과가 더해지며 실적 반등이 강하게 나타날 것으로 기대됨.

아침마다 요가매트깔고 10분 스트레칭하는데
주식쟁이들은 꾸준히 해야할듯

https://youtu.be/50WCSpZtdmA?si=HHrIB5Wy5djMdD0B

https://blog.naver.com/proflee200/224430365752

가만히 돌아보면,
​
--- 6월의 대중적 분위기는 "그래도 코스닥 2만 가즈아~~"였고,
​
--- 9월의 대중적 분위기는 "주식 다 끝났다ㅠㅠ"였습니다.
​
​
온갖 사후해석쟁이들..유튜브, 텔레에서 떠들고 있었죠.
​
저 또한 그냥 입 다물고 있거나,
피상적인 뉴스 나르면서 사후해석하면 참 쉬웠을 겁니다.
​
하지만,
이건 제 자신의 성장에 도움이 되지도 않을 뿐더러,
제 채널을 보시는 분들에게도 거의 도움이 되지 않습니다.
​
그래서 저는 제 나름대로의 경험,
데이터들을 종합해서 제 자신을 검증하기 위해 몇번 하지도 않는 시장 방향 제시를 했던 겁니다.

[시놉시스, EDA·IP 과금 모델 전면 개편…고객 AI 연산 산출물 연동 (DIGITIMES. 10.03)]

-기존 엔지니어 좌석 수 기반 소프트웨어 라이선스 체계에서 탈피하여 고객의 실제 칩 테이프아웃 및 AI 연산 산출물(Output) 연동 과금 도입

-맞춤형 AI ASIC 붐에 힘입어 2027 회계연도 연간 매출 목표치를 111억 5,000만 달러로 상향 조정하고 칩렛 IP 포트폴리오를 대폭 확장

-설계 소프트웨어 판매를 넘어 고객사의 테이프아웃 성공률과 출시 일정을 직접 보장하는 고수익 구조로 체질 개선 가속